Air Liquide công bố ký kết thỏa thuận mua lại DIG Airgas, doanh nghiệp khí công nghiệp tích hợp hàng đầu tại Hàn Quốc
Air Liquide hôm nay thông báo đã ký thỏa thuận ràng buộc với Quỹ Hạ tầng Khu vực Châu Á – Thái Bình Dương 2 của Macquarie để mua lại DIG Airgas, một doanh nghiệp hàng đầu quốc gia tại Hàn Quốc. Thương vụ dự kiến hoàn tất trong nửa đầu năm 2026. Giao dịch này định giá DIG Airgas ở mức 2,85 tỷ euro, tương đương 4,6 nghìn tỷ won Hàn Quốc.
Thương vụ lớn này đánh dấu một cột mốc chiến lược quan trọng đối với Air Liquide, giúp củng cố đáng kể vị thế của tập đoàn tại Hàn Quốc – quốc gia có GDP sản xuất đứng thứ 6 thế giới, thị trường khí công nghiệp lớn thứ 4, và tỷ lệ chi tiêu cho đổi mới sáng tạo đứng thứ 2 toàn cầu. Hàn Quốc được công nhận rộng rãi nhờ nền kinh tế năng động, cùng các lĩnh vực điện tử, năng lượng sạch, di động và dược sinh học (Bio-Pharma) phát triển nhanh chóng.
Ông François Jackow, CEO của Air Liquide, phát biểu:
“Với thương vụ lớn này, Air Liquide một lần nữa thể hiện khả năng đầu tư chiến lược để tăng trưởng lợi nhuận. Thứ nhất, thương vụ này giúp Air Liquide có được vị trí lý tưởng tại một thị trường tăng trưởng quan trọng. Với năng lực đổi mới và sản xuất xuất sắc, Hàn Quốc đang dẫn dắt những làn sóng phát triển tiếp theo trong các ngành công nghiệp then chốt như bán dẫn, năng lượng sạch và di động. Thứ hai, thương vụ này cho phép chúng tôi xây dựng một doanh nghiệp tham chiếu tại Hàn Quốc. Không chỉ có sự bổ trợ hoàn hảo về hiện diện và hoạt động, DIG Airgas còn sở hữu danh mục gần 20 dự án đã được đảm bảo. Cuối cùng, cơ hội này, mà chúng tôi nắm bắt được nhờ bảng cân đối tài chính vững mạnh, khả năng khai thác hiệu quả cộng hưởng và mạng lưới toàn cầu, sẽ đóng góp vào tăng trưởng lợi nhuận ròng của Tập đoàn chỉ sau một năm kể từ khi tích hợp. Chúng tôi rất vui mừng chào đón đội ngũ DIG Airgas gia nhập Air Liquide và mong muốn tiếp tục mối quan hệ tin cậy với các khách hàng và đối tác chủ chốt. Bước tiến quan trọng này khẳng định cam kết lâu dài của chúng tôi đối với sự phát triển kinh tế của Hàn Quốc, đồng thời củng cố vị thế dẫn đầu của Air Liquide tại châu Á và trong lĩnh vực Điện tử toàn cầu.”
DIG Airgas, được thành lập năm 1979, đạt doanh thu hằng năm 510 triệu euro (tương đương 752 tỷ won) vào năm 2024, hiện có gần 550 nhân viên, 60 nhà máy và 220 km đường ống dẫn khí. Danh mục kinh doanh đa dạng của công ty bao gồm hoạt động tại tất cả các khu công nghiệp lớn, cung cấp khí công nghiệp thiết yếu cho khách hàng chủ chốt trong nhiều lĩnh vực, đặc biệt là các tập đoàn điện tử và doanh nghiệp công nghiệp hàng đầu của Hàn Quốc.
Dưới sự quản lý của Macquarie Asset Management trong 6 năm qua, DIG đã trở thành một trong những doanh nghiệp khí công nghiệp lớn nhất tại Hàn Quốc, đồng thời đa dạng hóa thành công cơ sở khách hàng và mở rộng sang các ngành công nghiệp tăng trưởng mới như bán dẫn và pin thứ cấp. Nhờ vậy, DIG có vị thế thuận lợi để tiếp tục nắm bắt các cơ hội kinh doanh mới, bao gồm cả các dự án quy mô lớn trong những ngành công nghiệp tăng trưởng cao.
Với hơn ba thập kỷ hoạt động tại Hàn Quốc, Air Liquide là một doanh nghiệp bản địa vững chắc và là đối tác tin cậy, cung cấp các giải pháp và công nghệ khí tiên tiến, cũng như dịch vụ chăm sóc sức khỏe tại nhà. Sự bổ trợ hoàn hảo của DIG Airgas với các hoạt động của Air Liquide giúp thương vụ này củng cố sự hiện diện và mật độ thị trường tại Hàn Quốc. Đồng thời, nó cũng đóng góp cho hệ sinh thái rộng lớn của Hàn Quốc, khẳng định vai trò của Air Liquide như một đối tác đáng tin cậy, có tầm nhìn dài hạn đối với các lĩnh vực công nghiệp, điện tử, chăm sóc sức khỏe và chuyển dịch năng lượng trong tương lai.
Ban lãnh đạo Air Liquide có bề dày thành tích trong việc thực hiện và tích hợp các thương vụ M&A. Thương vụ này, được thúc đẩy bởi sự bổ sung mạnh mẽ, sẽ mang lại các cộng hưởng khả thi cao, bao gồm tăng trưởng bảo đảm từ danh mục đầu tư.
Thỏa thuận định giá DIG Airgas ở mức 2,85 tỷ euro (4,6 nghìn tỷ won) cho 100% cổ phần, tương ứng hệ số EBITDA 2024 là 20,2. Hệ số EBITDA giảm xuống còn 14,8 khi tính đến danh mục dự án đã ký kết của DIG Airgas và lợi ích từ cộng hưởng chi phí. Con số này giảm hơn nữa nếu xét đến các cộng hưởng tăng trưởng khác từ sự bổ sung hoàn hảo của thương vụ này.
Thương vụ được hỗ trợ bằng khoản vay cầu nối có cấu trúc và sẽ được (tái) tài trợ bằng phát hành trái phiếu. Việc hoàn tất thương vụ dự kiến trong nửa đầu năm 2026, sau khi được cơ quan quản lý Hàn Quốc phê duyệt.
